Publié à l'origine sur la Bourse au quotidien.fr
(Je continue une série d’analyses sur les différentes crypto-monnaies, et la manière de les trader. Voyez précédemment mes analyses sur Ripple, qui a fait x10 depuis, et sur CIVIC qui s’était envolé de 300% avant de rechuter, et sur la méthode que j’emploie pour trader les cryptos. Aujourd’hui, voyons le potentiel de Tron.
▶ Le secret des cryptos : être visibles et connues
L’élément commun à toute réussite, en matière d’investissement – qu’il soit boursier (en actions), immobilier ou encore sur les crypto-monnaies – c’est un bon catalyseur. C’est-à-dire un newsflow propre à l’actif, qui soit apprécié du marché, et qui ne soit pas encore pricé.
Sur les actions, il peut s’agir (liste non exhaustive) de bons résultats, inattendus par le consensus, de perspectives meilleures que prévues, d’un gros contrat, d’une OPA, ou, dans le cas spécifique d’une biotech par exemple, une AMM (autorisation de mise sur le marché).
Pour ce qui est de l’immobilier, le catalyseur peut résider dans des projets d’amélioration des transports qui vont soutenir la demande (par exemple, un projet d’extension ou de construction de ligne de RER ou de TRAM là où vous souhaitez investir). Ce qui augmentera la demande, et donc à terme le prix de votre bien. Il peut aussi s’agir d’un réaménagement de quartier, avec de nouveaux commerces à venir.
Pour ce qui est des crypto-monnaies et surtout des altcoins (c’est-à-dire toute crypto sauf Bitcoin et Ether), je dirai que le principal catalyseur sera sa visibilité.
Je pense donc que les altcoins qui vont se démarquer cette année seront ceux qui vont voir leur référencement augmenter sur les divers sites. Ce fut le cas du Ripple ou du Bitcoin Cash : quand ils ont commencé à être référencés sur plusieurs plateformes (objectivement, qui avait entendu parler du Ripple il y a un an ?), leur cours a explosé.
▶ Le nerf de la guerre c’est la capitalisation de marché
Pour prendre un parallèle simple, quand une société entre au CAC40, les gérants de fonds indexés ou ETF indiciels sont obligés d’acheter ses titres pour répliquer l’indice. Logiquement donc, le titre est soutenu avant et pendant son entrée au CAC40. A l’inverse, la valeur qui sort de l’indice est vendue (ou au moins dans tous les cas, le jour de l’annonce des recompositions indicielles).
Pour les cryptos, la logique des brokers et autres plateformes de courtage est identique. Ils commencent par référencer les plus grosses cryptos.
Reprenons.
Au début, nous n’avions schématiquement que le Bitcoin qui était accessible. Et puis progressivement, l’Ethereum, le Bitcoin Cash puis le Ripple ont suivi. Tout cela, au fur et à mesure que leur capitalisation boursière augmentait. En gros, plus la demande est forte et plus les probabilités de référencement augmentent. Logique…
Ce qui nous amène à l’altcoin dont je vais vous parler cette semaine : Tron.
▶ Tron : la crypto-entertainment, prochain pari d’Alibaba (NYSE:BABA) ?
Cette crypto-monnaie est spécialisée dans le divertissement numérique (musique, vidéo…). L’intérêt est de pouvoir régler directement tous les achats de contenus numériques disponibles sur des contenus type Apple (NASDAQ:AAPL) Store ou Netflix (NASDAQ:NFLX) sans devoir subir des effets de change. Le concept de décentralisation étant que tous les acteurs (acheteurs, annonceurs, diffuseurs…) passeraient uniquement par Tron pour leurs échanges. On passe les intermédiaires, les effets de change et on traite directement entre annonceurs, diffuseurs et acheteurs d’un bout à l’autre du monde.
Comme pour le Ripple dans le domaine bancaire, on se trouverait alors ici dans un écosystème décentralisé. On pourrait parler de monnaies mondiales segmentées et spécialisées (en gros, une monnaie mondiale pour acheter du pain partout dans le monde, une monnaie mondiale pour acheter de la viande partout dans le monde, mais vous ne pouvez pas acheter de la viande avec la monnaie de votre pain).
Mais parlons un peu du prochain catalyseur de la crypto Tron.
▶ Le prochain catalyseur de Tron
Elle a vu sa capitalisation flamber en fin d’année. Celle-ci a en effet avoisiné les 14 Mds$ début janvier, plaçant Tron au sixième rang des plus grosses cryptos en termes de capitalisation. Celle-ci est un peu retombée dernièrement (autour de la 14/15e place en cette mi-janvier).
Fin décembre, Justin Sun (le fondateur de Tron) a posté un vidéo sur Twitter (NYSE:TWTR) dans laquelle il met en avant les partenariats attendus cette année. En gros, plusieurs projets seraient dans le pipe. Si ces projets voient le jour, inutile de vous dire que le jour de l’annonce, la crypto va s’envoler…. D’autant que l’homme est le protégé de Jack Ma, le fondateur d’Alibaba lui-même ! Les rumeurs évoquant des partenariats avec le géant de l’e-commerce chinois attirent la spéculation sur Tron, mais imaginez si Alibaba annonçait accepter Tron pour les achats de vidéos, musiques, films, etc !
C’est vrai que sur le papier, cela a tout de la « belle histoire » de l’empire du Milieu. C’est un peu comme si Amazon (NASDAQ:AMZN) acceptait le paiement en Bitcoin, et un autre Altcoin pour les achats de vidéos, un autre altcoin pour les achats de vêtements, un autre altcoin pour les achats d’électro-ménager (bref, vous voyez l’idée de la spécialisation des cryptos). Maintenant, difficile d’être certain de la véracité de ce genre de rumeurs. Mais en termes de newsflow, il n’y a jamais de fumée sans feu…
▶ Quel potentiel de hausse pour Tron ?
Regardez ce que cela donne d’un point de vue technique.
Après une importante poussée haussière en début d’année, les cours retombent dernièrement sous les 0,10$ (légèrement au-dessus des 0,08$ à l’heure où je rédige ces lignes). En termes de trading, les cours commencent à réagir à l’approche d’une oblique ascendante, avec la formation d’une bougie journalière dotée d’une mèche basse d’essoufflement (cf. rectangle noir). J’aime bien l’apparition de ce genre de structure. En effet, étant donné la poussée antérieure des cours en début de mois, cela permet de mettre en place un plan de trade assez simple :
soit la hausse du début d’année est entièrement retracée et les cours retombent alors sous les 0,03/0,04$. Le support oblique casse, ce qui voudrait dire que les rumeurs de la fin décembre (Alibaba, contrats, etc.) n’étaient que du bruit, ou du moins trop précoces ;
soit les cours amorcent un rebond à proximité de la zone actuelle, et nous nous trouvons alors avec un trade au risk/reward idéal.
▶ Comment faire de gros gains sur les cryptos ?
En gros, surveillez toute amorce de rebond depuis la zone actuelle. Car si, dans les prochains jours, les cours commencent à attaquer les 0,09$, vous devriez mettre un petit billet dessus, avec un stop autour de 0,03$. Risque certes conséquent (plus de 65%), mais cohérent avec la volatilité et le potentiel des cryptos. En termes d’objectif, si le cours ne faisait que renouer avec ses récents sommets au-dessus des 0,20$ (+100%), il pourrait surtout rapidement tripler. Donc même si vous perdez deux ou trois fois 50% ou 60% mais que, lorsque vous êtes sur la bonne crypto, vous faites x5 ou x10 comme pour le Ripple en décembre, le jeu en vaut largement la chandelle ?
Pour faire de gros gains, ce n’est plus sur un Bitcoin désormais à 15 000$ que ce sera possible. Les probabilités que la plus célèbre des cryptos fasse x5 sont désormais très réduites. Par contre, voire certains altcoins cotant seulement quelques centimes s’envoler, voilà un terrain beaucoup plus propice… Spéculatif, certes, mais en termes de trading, il faut savoir profiter de toutes les opportunités ! (Pour plus d’infos et vous former, voyez la Masterclass de James Altucher, qui vous délivre 6 vidéos de cours sur les cryptos).